Hội đồng quản trị CTCP Phú Tài (HOSE: PTB) vừa thông qua nghị quyết về việc phê duyệt triển khai phương án chào bán thêm cổ phiếu ra công chúng cho cổ đông hiện hữu trong năm 2026.
Theo đó, Phú Tài sẽ chào bán hơn 20,08 triệu cổ phiếu cho cổ đông hiện hữu. Đây là đợt phát hành đã được Đại hội đồng cổ đông thường niên năm 2026 thông qua nhằm tăng cường năng lực tài chính và bổ sung nguồn vốn phục vụ kế hoạch phát triển trong giai đoạn tới.
Số lượng cổ phiếu chào bán tương ứng 20% lượng cổ phiếu đang lưu hành của công ty. Với giá phát hành 12.000 đồng/cổ phiếu, Phú Tài dự kiến thu về gần 241 tỷ đồng nếu phân phối thành công toàn bộ số cổ phiếu chào bán. Sau đợt phát hành, vốn điều lệ của doanh nghiệp dự kiến tăng từ hơn 1.004 tỷ đồng lên khoảng 1.205 tỷ đồng.
Đợt chào bán sẽ được thực hiện theo phương thức thực hiện quyền mua dành cho cổ đông hiện hữu. Tỷ lệ thực hiện quyền là 5:1, tức cổ đông sở hữu 5 cổ phiếu sẽ được quyền mua thêm 1 cổ phiếu mới. Quyền mua được phép chuyển nhượng một lần trong thời gian quy định.
Đáng chú ý, mức giá chào bán 12.000 đồng/cổ phiếu thấp hơn đáng kể so với giá trị sổ sách cũng như giá thị trường của cổ phiếu PTB. Theo tính toán của doanh nghiệp, giá trị sổ sách tại cuối năm 2025 sau khi điều chỉnh các yếu tố liên quan đạt khoảng 28.000 đồng/cổ phiếu theo báo cáo riêng lẻ và khoảng 33.000 đồng/cổ phiếu theo báo cáo hợp nhất. Trong khi đó, giá thị trường bình quân của cổ phiếu PTB trong giai đoạn tham chiếu được ước tính khoảng 42.000 đồng/cổ phiếu.
Lý giải về mức giá phát hành, Hội đồng quản trị cho biết việc đưa ra giá chào bán thấp nhằm đảm bảo tính hấp dẫn của đợt phát hành, tạo điều kiện cho cổ đông hiện hữu tiếp tục đồng hành cùng doanh nghiệp, đồng thời nâng cao khả năng thành công của kế hoạch tăng vốn.
Về phương án sử dụng vốn, Phú Tài cho biết sẽ dành toàn bộ số tiền huy động được cho hai mục đích chính. Trong đó, khoảng 48,68 tỷ đồng sẽ được sử dụng để bổ sung nguồn vốn đầu tư cho Nhà máy chế biến đá granite, sản xuất viên nén gỗ xuất khẩu và chế biến lâm sản. Khoản giải ngân này dự kiến được thực hiện trong quý III và quý IV năm 2026.
Phần lớn nguồn vốn còn lại, tương đương hơn 192,3 tỷ đồng, sẽ được dùng để thanh toán các khoản vay tại nhiều ngân hàng thương mại. Đây là mục đích sử dụng vốn chiếm gần 80% tổng số tiền huy động được từ đợt phát hành.
Theo kế hoạch, Phú Tài sẽ thanh toán gần 77,3 tỷ đồng cho Ngân hàng TMCP Đầu tư và Phát triển Việt Nam (BIDV) Chi nhánh Phú Tài. Ngoài ra, công ty dự kiến trả 60 tỷ đồng cho Ngân hàng TNHH MTV HSBC Việt Nam, 37 tỷ đồng cho Ngân hàng TMCP Quân đội (MB) Chi nhánh Bình Định cùng nhiều khoản vay khác tại Techcombank, Agribank và MB.
Việc ưu tiên sử dụng nguồn vốn huy động để giảm dư nợ vay cho thấy doanh nghiệp đang hướng tới mục tiêu cải thiện cơ cấu tài chính, giảm áp lực chi phí lãi vay và nâng cao khả năng chống chịu trước những biến động của thị trường. Trong bối cảnh mặt bằng lãi suất vẫn tiềm ẩn nhiều biến động, việc giảm đòn bẩy tài chính được xem là giải pháp giúp doanh nghiệp tăng tính chủ động trong hoạt động sản xuất kinh doanh.
Đối với phần cổ phiếu lẻ hoặc cổ phiếu không được cổ đông thực hiện quyền mua, Hội đồng quản trị sẽ tiếp tục phân phối cho các nhà đầu tư khác với điều kiện không ưu đãi hơn so với cổ đông hiện hữu. Các cổ phiếu này sẽ bị hạn chế chuyển nhượng trong thời hạn một năm kể từ ngày kết thúc đợt chào bán.
Thời gian thực hiện đợt chào bán dự kiến diễn ra trong quý II đến quý III/2026 sau khi được Ủy ban Chứng khoán Nhà nước cấp giấy chứng nhận đăng ký chào bán. Sau khi hoàn tất phát hành, toàn bộ số cổ phiếu mới sẽ được đăng ký lưu ký bổ sung tại Tổng công ty Lưu ký và Bù trừ Chứng khoán Việt Nam (VSDC) và niêm yết bổ sung trên HOSE theo quy định hiện hành.
Về tình hình kinh doanh, trong quý đầu năm 2026, Phú Tài ghi nhận doanh thu hợp nhất đạt 2.100 tỷ đồng, tăng 28% so với cùng kỳ năm trước. Lợi nhuận trước thuế hợp nhất đạt 189 tỷ đồng, tăng 30%, cho thấy đà phục hồi rõ nét của doanh nghiệp ngay từ đầu năm.
So với kế hoạch năm 2026 với doanh thu 8.790 tỷ đồng và lợi nhuận trước thuế 760 tỷ đồng, sau 3 tháng đầu năm, Phú Tài đã hoàn thành khoảng 24% mục tiêu doanh thu và 25% mục tiêu lợi nhuận.
